Дружба ради кредита ( журнал Эксперт Online, 19 ноября 2008 )

Сбербанк рассказал о своей новой кредитной политике в нынешней экономической ситуации. Сегодня он опубликовал внушительный документ под заголовком «Кредитная политика Сбербанка России в текущих экономических условиях». Условия выдачи кредитов ужесточатся, а получить их смогут в первую очередь компании из ограниченного круга отраслей. Представители бизнеса уверены, что получить кредит смогут лишь те, у кого есть личные связи с руководством банка, и те, кто будет рекомендован высшими государственными чиновниками.

Екатерина Шохина, обозреватель «Эксперт Online»

Согласно письму [1] Сбербанка, в условиях кризиса, который продлится до полутора-двух лет, кредиты в первую очередь будут выдаваться компаниям из социально значимых отраслей, оборонке и физлицам. Это розничные сети и аптеки, компании электро-, водоснабжения и транспорта, ОПК, предприятия малого бизнеса и сельского хозяйства.

Сбербанк обещает повысить доступность кредитов для физлиц, предлагая различные способы их погашения, сохранит и будет оптимизировать всю линейку розничных кредитов.

Вместе с этим банк введет дополнительные меры по управлению рисками, говорится в сообщении Сбербанка. Эти меры включают в себя изменение критериев устойчивости бизнеса клиентов применительно к деятельности в сложных условиях, усиление обеспеченности кредитов достаточными и своевременными денежными потоками от операционной деятельности, залогами ликвидных активов, гарантиями и поручительствами государства или собственников бизнеса. Кроме того, Сбербанк намерен повысить уровень и качество контроля за «ответственным поведением собственников и менеджмента» путем введения дополнительных условий и ограничений на деятельность заемщика. Среди них – снижение лимита максимальной долговой нагрузки, введение дополнительных ограничений по смене контроля над бизнесом, расширение перечня событий, влекущих досрочное истребование задолженности банком, более четкое определение критериев кросс-дефолта по обязательствам клиента перед другими кредиторами.

Для этого Сбербанк усиливает внимание к источникам погашения и их надежности, к уровню текущей ликвидности клиента и его долговой нагрузки, к качеству и ликвидности обеспечения, к адекватности финансовых планов и действий заемщиков относительно резко изменившихся внешних условий, к консервативности подходов в прогнозах платежеспособности клиентов, к мониторингу ссудной задолженности для ранней диагностики потенциальных проблем у заемщиков.

Ужесточая условия привлечения кредитов банк тем не менее говорит о том, что будет более гуманно относиться к своим заемщикам – в случае проблем будет вместе с ними искать пути их решения. «Если возникнет критическая ситуация, Сбербанк сделает все для того, чтобы и клиент, и банк вышли из нее с наименьшими потерями», – говорится в сообщении Сбербанка.

Очевидно, что сегодняшнее сообщение Сбербанка – ответ на претензии главы правительства относительно того, что банки, получив госденьги, переводят их в валюту, а не кредитуют экономику. И приоритетные отрасли, перечисленные банком, – ровно те, которые выделил Владимир Путин в своем антикризисном «плане» [2].

По мнению аналитика «Альпари» Александра Павловского, новая кредитная политика Сбербанка изменяет взаимоотношения кредитора и заемщика, предусматривая более близкое, даже партнерское отношение с клиентом. «В качестве компенсации за повышенный уровень внимания к текущему финансовому положению хозяйствующих субъектов, которое выразится в объеме документов, предоставляемых для контроля за текущей деятельностью заемщика, Сбербанк предлагает возможность помощи не только финансовой, но и консультативной, в том числе и возможной реструктуризации долговых обязательств и, вероятно, пролонгации кредитов», – говорит Павловский.

Однако сами заемщики Сбербанка никаких изменений для себя не предвидят. «И раньше, еще до кризиса, с банком можно было договориться, только если имелись личные отношения с его руководством, – говорит финансовый директор одного из российских холдингов. – Сейчас на кредит в Сбербанке может рассчитывать лишь тот, у кого эти отношения совсем близкие». Он считает, что нынешнее письмо Сбербанка – пустая декларация. В руководстве банка принято негласное решение практически заморозить выдачу кредитов до следующего года. «Возможно, для того чтобы показать свою лояльность руководству государства, будет предоставлено несколько кредитов крупным агрохолдингам и другим компаниям из списка, но думать о том, что многие из вышеперечисленных групп получат кредиты, нет оснований, – говорит финансист. – Сейчас все больше будет зависеть от политического решения: кому скажут дать кредит, тому и дадут, а на условия отбора заемщиков никто и внимания не обратит».

Павловский же считает, что даже если выделенные сектора получат финансирование из Сбербанка, экономике это мало поможет. «Приоритетными направлениями кредитования становятся не сектора реального бизнеса, такие как развитие отечественного производства товаров, к примеру (хотя инвестиции именно в этот сектор и могли бы стать локомотивом возрождения экономики), а сектора, обеспечивающие фактическое выживание, как указано в тексте документа, – розничные сети, аптеки и т. п.», – сокрушается эксперт.

«В целом же письмо Сбербанка ничего нового российскому бизнесу не принесет. Но политика других банков может быть еще более жесткой», – резюмирует аналитик «Брокеркредитсервиса» Денис Мухин.

Главная

Дайджест журналов

Опыт коллег